Ломбардный список ценных бумаг: Фондовый рынок: ломбардный список ЦБ

Фондовый рынок: ломбардный список ЦБ

/Журнал/Инвестировать

Инвестиции

Начинающему инвестору трудно разобраться в многообразии наименований ценных бумаг, обращающихся на фондовом рынке, и у него возникает желание найти готовый перечень активов, на которые стоит обратить внимание. В последнее время, на роль такого перечня всё чаще предлагается Ломбардный список ЦБ.

14.05.21

1511

Поделиться

Доверяй, но проверяй

В 2020 году фондовый рынок приобрёл среди россиян невиданную ранее популярность. 5 млн. брокерских счетов, открытых за год частными инвесторами на Московской бирже – такого количества история российского фондового рынка ещё не знала. Это не просто новый рекорд – это больше, чем было открыто за всё предыдущее время существования биржи. Однако такой бурный рост несёт и отрицательные последствия.

Далеко не все из пришедших на биржу новичков осознают, что фондовый рынок – не замена банковскому депозиту. Операции на нём неразрывно связаны с риском финансовых потерь, и гарантий прибыли никто дать не может. Как показал прошедший год, начинающие инвесторы склонны доверять советам и рекомендациям более опытных, по их мнению, людей. Аналитиков, финансовых блогеров и прочих гуру фондового рынка. В таких условиях практически любая стратегия, изложенная привлекательно, способна приобрести последователей.

Стратегия успеха

Одна из подобных стратегий, завоевавшая в последнее время популярность, заключается в покупке ценных бумаг, входящих в так называемый Ломбардный список Центрального Банка России (ЦБР). Этот перечень состоит из наименований, которые Банк России согласен брать в залог, выдавая кредиты коммерческим банкам. Смысл в том, что уж ЦБР то знает, какие бумаги на рынке надёжны и способны принести прибыль.

Идея оказалась привлекательной и овладела умами многих. Настолько привлекательной, что в адрес ЦБР стали поступать запросы от различных эмитентов о включении ценных бумаг в Ломбардный список. В результате, вышли разъяснения Банка России от 19 ноября 2020 г. «Каковы принципы формирования Ломбардного списка Банка России?»

Приведём ключевые цитаты из этого документа:

«Включение ценных бумаг в Ломбардный список … не должно создавать у других непрофессиональных участников рынка представления о дополнительной гарантированности или надёжности активов только из-за того, что Банк России принимает их в обеспечение, что искажает оценку риска и стоимости таких активов».

И далее:

«При структурном профиците ликвидности Банк России сокращает принимаемые им в обеспечение классы ценных бумаг в Ломбардном списке, в том числе путём усиления требований к их качеству.

При возникновении и росте структурного дефицита ликвидности, сопровождающегося нехваткой обеспечения, Банк России смягчает требования к его качеству, увеличивает число принимаемых им в обеспечение классов ценных бумаг в Ломбардном списке».

С высокой вероятностью можно утверждать, что «непрофессиональные участники рынка», для которых разъяснения вроде и выпущены, запутаются в нагромождении экономических терминов при попытке чтения. Давайте разберёмся, что такое Ломбардный список, как он составляется, и насколько оправдана стратегия, основанная на покупке ценных бумаг из него. Максимально просто и понятно.

Жестокая правда

Финансы часто сравнивают с кровеносной системой человека. Как по кровяному давлению судят о здоровье, так и состояние финансовой системы оценивают по количеству денег в ней – ликвидности. Если денег мало, экономика перестаёт развиваться и появляется риск возникновения кризиса неплатежей. Много денег – на рынках надуваются «финансовые пузыри», которые потом с треском лопаются. За состоянием ликвидности следит Банк России, а Ломбардный список – его основной инструмент в этом деле.

Ломбардный список содержит активы, под которые ЦБР согласен кредитовать коммерческие банки. Если Банк России считает, что денег в экономике достаточно, дела идут хорошо и никакого вмешательства не требуется, то он сокращает список до предела, оставляя только облигации федерального займа (ОФЗ) и облигации Банка России. Тем самым, доступ к кредитным средствам ЦБР затрудняется.

В случае же возникновения дефицита денежных средств в обороте, ЦБР расширяет список, включая туда все больше и больше (по мере нарастания дефицита) наименований ценных бумаг. Кредиты ЦБР становятся доступнее. Как правило, в Ломбардный список входят только облигации, но при сильном дефиците туда попадают и акции. За всю историю существования списка подобное случалось дважды.

Нетрудно видеть, что никакой связи между надёжностью эмитента и наличием его ценных бумаг в Ломбардном списке не существует. Одни и те же активы сегодня в списке, а завтра – нет. И зависит это вовсе не от эмитента, а от общего состояния дел в финансовом секторе. Пытаться построить на таких данных инвестиционную стратегию – всё равно, что судить о температуре на улице, глядя на комнатный термометр. Вроде и там, и там градусы, и взаимосвязь какая-то есть.

Мысленный эксперимент

Как выяснилось, разумного обоснования для инвестирования исключительно в ценные бумаги, входящие в Ломбардный список, не существует. С другой стороны, стратегия поведения на фондовом рынке и не обязана иметь теоретическую базу, чтобы быть успешной. Давайте посмотрим, как будет изменяться портфель последователя рассматриваемой стратегии в зависимости от ситуации в финансовом секторе. Возьмём два крайних случая.

Избыток ликвидности

У банков и инвестиционных компаний излишек свободных денег, который неминуемо пойдёт на фондовый рынок. Котировки акций стремительно растут, фондовые индексы осваивают новые вершины. Вероятность банкротств компаний крайне мала, и ситуация благоприятна для инвестирования в широкий спектр облигаций.

Наш гипотетический инвестор вынужден ограничиться покупками бумаг с минимальной доходностью: ОФЗ и облигации Банка России. Ничего другого в списке просто нет.

Кризис неплатежей

Финансовые организации испытывают острую нужду в свободных средствах. Портфели ценных бумаг либо уходят в залог Банку России, либо продаются на бирже. Пытаясь исправить положение, ЦБР до предела расширил Ломбардный список, даже включив в него некоторые акции.

Весь этот ассортимент перекочевал в портфель любителя списка, и его стоимость на «медвежьем» рынке уменьшается с каждым днём. Самое неприятное, что при улучшении ситуации Банк России начнёт сокращать Ломбардный список, и придётся продавать бумаги, фиксируя убыток.

Как нетрудно видеть, в обоих вариантах рассматриваемая стратегия показала плохие результаты.

Реклама от партнера

• Доверяй, но проверяй
• Стратегия успеха
• Жестокая правда
• Мысленный эксперимент

Читайте также

• Инвестиции

  С чего начать инвестировать новичку. 5 принципов на все времена

Банк России включил в ломбардный список бумаги ряда крупных российских компаний

Статьи Нового Проспекта

Актуально сегодня

Банк России включил в ломбардный список бумаги ряда крупных российских компаний

Актуально сегодня

Прочитано: 130

9 марта 2022

В соответствии с решением Совета директоров Банка России в Ломбардный список включены биржевые облигации ПАО «Камаз», АФК «Система», а также ряда других крупных компаний.

В соответствии с решением Совета директоров Банка России в Ломбардный список включены следующие ценные бумаги:

• биржевые облигации Публичного акционерного общества «КАМАЗ», имеющие регистрационный номер выпуска 4B02-07-55010-D-001P;
• биржевые зеленые облигации Публичного акционерного общества «КАМАЗ», имеющие регистрационный номер выпуска 4B02-09-55010-D-001P;
• биржевые облигации Публичного акционерного общества «Акционерная финансовая корпорация «Система», имеющие идентификационный номер выпуска 4B02-06-01669-A-001P;
• биржевые облигации акционерного общества «Государственная транспортная лизинговая компания», имеющие идентификационный номер выпуска 4B02-19-32432-H-001P;
• биржевые облигации Публичного акционерного общества «Лизинговая компания «Европлан», имеющие регистрационные номера выпусков 4B02-01-16419-A-001P, 4B02-02-16419-A-001P, 4B02-03-16419-A-001P, 4B02-04-16419-A-001P;
• биржевые облигации Общества с ограниченной ответственностью «РЕСО-Лизинг», имеющие идентификационные номера выпусков 4B02-03-36419-R-001P, 4B02-01-36419-R-001P, 4B02-05-36419-R-001P, имеющие регистрационный номер выпуска 4B02-06-36419-R;
• государственные облигации Белгородской области, имеющие государственные регистрационные номера выпусков RU34016BEL0, RU34015BEL0;
• государственные облигации Самарской области, имеющие государственный регистрационный номер выпуска RU35015SAM0;
• государственные облигации Свердловской области, имеющие государственный регистрационный номер выпуска RU34011SVS0;
• государственные облигации Новосибирской области, имеющие государственный регистрационный номер выпуска RU34021ANO0;
• жилищные облигации с ипотечным покрытием Общества с ограниченной ответственностью «ДОМ. РФ Ипотечный агент», имеющие государственный регистрационный номер выпуска 4-07-00307-R-002P;
• биржевые жилищные облигации с ипотечным покрытием Общества с ограниченной ответственностью «ДОМ.РФ Ипотечный агент», имеющие регистрационный номер выпуска 4B02-15-00307-R-001P;
• биржевые облигации Публичного акционерного общества Группа компаний «Сегежа», имеющие регистрационный номер выпуска 4B02-03-87154-H-002P.

справка нового проспекта

Ломбардный список — перечень ценных бумаг, принимаемых Банком России в качестве залога при предоставлении ломбардного кредита.

Ломбардный кредит — краткосрочный кредит, предоставляемый под залог легко реализуемого движимого имущества или депонированных в банке ценных бумаг. Оценка изделий, принимаемых в залог, производится по соглашению сторон. Стоимость залога обычно превышает сумму кредита на 15 — 50%, поэтому если заемщик не возвратил кредит в срок, то кредитор продает заложенное имущество и за счет вырученной суммы погашает долг и проценты по нему. Термин часто употребляется в узком смысле для обозначения краткосрочного кредита, предоставляемого центральными банками западных стран коммерческим банкам (под залог ценных бумаг) для удовлетворения их временной потребности в заемных средствах.

финансы
Центробанк

Другие статьи автора

В российских школах почти вдвое увеличили количество часов по литературе

Подробнее

В России запустили VR-платформу для обучения специалистов по безопасности

Подробнее

Умер народный артист России Владимир Борисов

Подробнее

Читайте также по теме

Статьи,
финансы, Право

Чужие долги тяжкие

С сегодняшнего дня микрофинансовые организации обязаны дотошно проверять личность получающих онлайн-займы. До сих пор от мошенничества не был застрахован ни один россиянин, даже не пользующийся никакими цифровыми финансовыми услугами. В перспективе граждане смогут заблокировать собственное кредитование.

Павел Нетупский
24.04.2023

Мнения,
фондовый рынок, биржа

Даниил Болотских: «Частники очень болезненно реагируют на информацию о дивидендах»

Даниил Болотских, аналитик компании «Цифра брокер», рассказал «Новому проспекту», как развивается фондовый рынок страны в условиях санкций и на акции каких компаний стоит обратить внимание инвесторам в этом году.

Даниил Болотских
21.04.2023

Статьи,
банки, финансы

Цифровой бюджет. В России вот-вот появятся новые деньги

С 1 апреля 2023 году в России начнет хождение цифровой рубль. «Новый проспект» попытался понять, кому выгодна новая форма российских денег и чего от нее можно ждать: и хорошего, и плохого.

Маргарита Моржакова
28.02.2023

Список ломбардов

на 2023 год | NYSE, NASDAQ и AMEX

Расширенный поиск

Список ломбардов

• Пешечные ETF
• Последние новости пешки

Просмотр как страница диаграмм

Связанные отрасли: Кредитные услуги.0038
Бытовая электроника
Кредитные услуги
Заем
Кредит до зарплаты
Услуги по обналичиванию чеков
Товарные рынки
Потребительские финансовые услуги
Кредит
Дебетовая карточка
Долг
Алмаз
Цифровая дистрибуция
Цифровые продукты
Цифровое видео
Электронная коммерция
Электронная коммерция
Электроника
Игровое программное обеспечение
Игры
Кредитная линия

Посмотреть все Pawn ETF…

Сравнить ETF

Сравнить BUZZ с ESPO
Сравните BUZZ с GAMR
Сравнить TWEB с ESPO

Родственные отрасли:
Кредитные услуги
Специализированная розничная торговля

Связанные списки акций:
Бытовая электроника
Кредитные услуги
Заем
Кредит до зарплаты
Услуги по обналичиванию чеков
Товарные рынки
Потребительские финансовые услуги
Кредит
Дебетовая карточка
Долг
Алмаз
Цифровая дистрибуция
Цифровые продукты
Цифровое видео
Электронная коммерция
Электронная коммерция
Электроника
Игровое программное обеспечение
Игры
Кредитная линия

пешка

Просмотреть все теги

Ломбарды: лучшие вещи для продажи, чтобы получить максимальную наличность

Деньги / Подработки

Вера Ливчак / Getty Images/iStockphoto

Если вы являетесь поклонником реалити-шоу, таких как «Pawn Stars» или «Hardcore Pawn», вы уже знакомы с тем, как работают ломбарды. Хотя вы можете продать почти все в ломбарде, некоторые предметы пользуются большим спросом, чем другие, и с большей вероятностью будут стоить более высокие суммы в долларах. Знание того, чего ожидать, может быть полезным, если вы находитесь в затруднительном положении и быстро нуждаетесь в определенной сумме наличных — скажем, в 500 долларов.

Читайте: Как защитить свое богатство от потенциального банковского кризиса с помощью золота

Что такое ломбард?

По данным Национальной ассоциации ломбардов, по всей стране насчитывается около 10 000 ломбардов, многие из которых являются семейными предприятиями. Вы приносите предмет в ломбард, и ломбард предлагает вам краткосрочный кредит в зависимости от стоимости предмета. Если вы погасите кредит вовремя, вы получите свой товар обратно. Если вы не погасите кредит вовремя, ломбард может продать ваш предмет. Вы также можете продавать свои товары напрямую.

Личный кредит в банке является лучшей альтернативой, если вы соответствуете требованиям. В противном случае залог может быть жизнеспособным вариантом.

Преимущества ломбарда

Ломбарды имеют несколько явных преимуществ. Во-первых, их не волнует ваш кредит, поэтому вы можете получить кредит, даже если у вас плохой кредит. Кроме того, если вы не погасите кредит в ломбарде, это не повлияет на ваш кредитный рейтинг — вы просто лишитесь заложенного предмета. Еще одним преимуществом является то, что вы сможете получить наличные в тот же день, поэтому, если вам срочно нужны деньги и нет других вариантов, вам может подойти ломбард.

Недостатки ломбардов

Предметы залога за наличные имеют серьезные недостатки, самым большим из которых является непомерная годовая процентная ставка, которую вы будете платить по кредиту. Магазины регулируются штатами, поэтому проценты, которые они взимают, сильно различаются, но могут варьироваться от 12% до более 240% годовых, по словам Ноло. 240% годовых означает, что вы будете платить 20% годовых в месяц, пока кредит не будет погашен.

Обратите внимание, что ломбарды ссужают вам только от 25% до 60% стоимости предмета при перепродаже. Если вы закладываете ювелирное изделие стоимостью 1000 долларов, вы можете получить кредит на сумму от 250 до 600 долларов, но вы не получите стоимость предмета. И, конечно же, вы рискуете потерять 1000 долларов.

Средний кредит в ломбарде составляет 150 долларов США и длится 30 дней, согласно NPA. Около 85% людей возвращают свои кредиты и возвращают свои вещи.

Что не купит ломбард?

В ломбарде можно продать практически все, но некоторые предметы стоят дороже. Имейте в виду, что если вы никогда не заберете свою вещь, ломбард должен продать ее, чтобы получить прибыль. Однако, если в ломбарде есть много вещей, которые вы продаете, они могут вообще не покупать их или вы можете получить очень низкое предложение.

Предметы залога высокого спроса

Ломбарды знают, что некоторые вещи имеют хорошую стоимость при перепродаже; вот некоторые из лучших вещей, чтобы заложить.

• Ювелирные изделия
• Драгоценные металлы
• Часы
• Огнестрельное оружие — зарегистрирован на вас
• Электроника
• Электроинструмент
• Музыкальные инструменты
• Спортивные товары, такие как велосипеды
• Игровые приставки
• Антиквариат
• Смартфоны

Вы можете попытаться договориться о цене, которую они вам предложат, если она покажется вам слишком низкой. Различные ломбарды делают разные предложения, и суммы кредита могут сильно различаться в зависимости от брокера, популярности предмета на конкретном рынке и состояния предмета. Если у вас есть время, посетите несколько ломбардов, чтобы получить лучшее предложение.

Что можно заложить за 50 долларов?

Следующие предметы часто могут стоить 50 долларов и более:

• Дизайнерские солнцезащитные очки
• Дизайнерский ремень
• Газонокосилка
• Миксер KitchenAid
• Воздуходувка
• Ноутбук
• Микроволновая печь

Чистые предметы в отличном состоянии имеют наилучшие шансы получить максимальную прибыль.

Что можно заложить за 100 долларов?

По словам Pawn Bat, эти предметы могут принести 100 долларов:

• Сноуборд
• Телевизор с плоским экраном
• Планшет
• Динамики Bose
• часы Apple
• Холодильник
• ГоПро
• Электроинструмент
• Ювелирные изделия
• Блок переменного тока
• Клюшки для гольфа
• Игровые приставки

Что можно заложить, чтобы получить больше денег?

Поскольку ломбарды обычно предлагают от 25% до 60% стоимости предмета при перепродаже, вам нужно будет заложить предмет стоимостью от 835 до 2000 долларов, чтобы получить 500 долларов.

Ювелирные изделия

Сосредоточьтесь на изделиях из золота, бриллиантов или платины. В ломбардах продается много ювелирных изделий, и у них часто есть кто-то, кто разбирается в золоте и драгоценных камнях. Они будут знакомы с такими вещами, как огранка, вес в каратах и ​​стоимость плавки. Если вы не знакомы с текущими ценами на ювелирные изделия, было бы разумно принести их в ювелирный магазин, где продаются бывшие в употреблении и наследственные украшения, чтобы получить расценки для сравнения и, возможно, более выгодную сделку.

Другие драгоценные металлы

Драгоценные металлы легко заложить, потому что они со временем дорожают. Это делает их хорошим риском для ломбарда.

Новые высококачественные телевизоры

Если вы хотите заложить хороший новый телевизор, он должен быть с высоким разрешением или 4K, чтобы получить значительную цену.

Коллекционные предметы

Коллекционные предметы могут быть сложными, некоторые требуют гораздо больше денег, чем другие. Некоторые коллекционные предметы стоят намного больше 500 долларов, поэтому перед тем, как отправиться в ломбард, сделайте домашнее задание, изучив стоимость на WorthPoint или проверив цены на eBay. Обратите внимание, что некоторые коллекции вообще ничего не стоят; ваша коллекция Beanie Babies, винтажных футболок с музыкальными группами или королевских реликвий, вероятно, не принесет вам многого.

Монеты

Как и предметы коллекционирования, монеты могут сильно различаться по стоимости. Полдоллара Кеннеди 1964 года стоит около 10 долларов, тогда как никель Liberty Head V 1913 года стоит в среднем более 3 миллионов долларов, поэтому убедитесь, что вы знаете, сколько стоят ваши монеты, прежде чем закладывать их.

Огнестрельное оружие

Высококачественное огнестрельное оружие, которое зарегистрировано на вас и находится в хорошем рабочем состоянии, может легко дать вам кредит в размере 500 долларов.

Винтажная техника

Если у вас есть один из следующих предметов, вы, вероятно, можете получить за него 500 долларов в ломбарде:

• Macintosh 128K — от 1500 до 3000 долларов
• Стереоресивер Pioneer SX-1980 — от 10 000 до 15 000 долларов
• Оригинальный нераспечатанный iPhone стоимостью от 3000 до 6000 долларов

Последний дубль

Если вам срочно нужны наличные и у вас есть вещь, которую вы не пропустите, ломбард может стать для вас хорошим вариантом. Имейте в виду, что процентные ставки и финансовые сборы могут быть довольно высокими, поэтому рассмотрите другие источники наличных денег, если вы можете позволить себе немного подождать.

Другие способы заработать деньги

• Получайте деньги за продажу плазмы
• Платите за сон
• Заработок на рекламе в автомобиле
• Заработок на блоге
• Заработок на DoorDash
• Заработай на Fiverr
• Заработок на Pinterest
• Зарабатывайте на самостоятельной публикации на Amazon
• Зарабатывайте на опросах
• Продать на Etsy
• Продать на Poshmark
• Продать на Redbubble
• Продать карты покемонов
• Продавайте свои фотографии онлайн

Часто задаваемые вопросы о ломбарде

• Какие предметы чаще всего закладываются?
  • Ювелирные изделия, электроника, спортивный инвентарь, музыкальные инструменты и электроинструменты обычно отдаются в залог.
• Что стоит больших денег в ломбарде?
  • Такие предметы, как ювелирные изделия, предметы коллекционирования, монеты и огнестрельное оружие, могут стоить больших денег в ломбарде.

Дарья Улиг и Синтия Мисом внесли свой вклад в подготовку этой статьи.

Информация актуальна на 3 апреля 2023 г. 

Наша исследовательская группа и местные финансовые эксперты работают вместе, чтобы создавать точный, беспристрастный и актуальный контент. Мы проверяем каждую статистику, цитату и факт, используя надежные первичные ресурсы, чтобы убедиться, что предоставляемая нами информация верна. Вы можете узнать больше о процессах и стандартах GOBankingRates в нашей редакционной политике.

• Национальная ассоциация ломбардов.
  «Что такое залоговая сделка?»
• Национальная ассоциация ломбардов.